中资美元债早报(6.2) | 成都湔江投资、江苏射阳大米集团、武汉江夏农业集团定价

作者：久期编选 2022-06-02 09:00

本文来自微信公众号“美元债观察”，原标题《早报：落红不是无情物，化作春泥更护花。》。

早报：2022年6月2日

一级市场成都湔江投资、江苏射阳大米集团、武汉江夏农业集团定价。二级市场投资级名字下跌，高收益名字下跌;行业方面，各板块全面下跌，房地产、金融板块领跌。

基准利率

1.美国国债到期收益率6月1日美国国债到期收益率情况：

2年期(T2)：2.6416%，较上一交易日上行8.51bp

3年期(T3)：2.8219%，较上一交易日上行9.71bp

5年期(T5)：2.916%，较上一交易日上行9.87bp

10年期(T10)：2.9058%，较上一交易日上行6.17bp

数据来源：Bloomberg

2.Libor情况

5月31日美元Libor情况：

3个月：1.61071%，较上一交易日涨3.03基点

6个月：2.106%，较上一交易日涨3.71基点

12个月：2.74%，较上一交易日涨4.24基点

数据来源：Bloomberg

3.汇率情况

6月1日，人民币兑美元中间价报6.6651，调贬44个基点;在岸人民币兑美元16:30收盘报6.6941，较上一交易日跌363个基点;夜盘收报6.6858，较上一交易日夜盘跌138个基点。平安证券认为，年内人民币对美元汇率进一步走贬的空间已较有限。2022年末人民币兑美元汇率的上限或在6.85左右，年内最高值有可能突破这一水平，但“7”这个关键点仍然较难突破。

一级市场

1.一级市场定价

●成都湔江投资集团有限公司备证发行Reg S、3年期、以美元计价的高级票据(徽商银行股份有限公司提供SBLC)，最终指导价和最终定价4.5%，规模1亿美元。

JLMs/JBRs：复星恒利，国元证券，兴业银行香港分行，上海浦东发展银行，申万宏源(香港)，汇生证券

●江苏射阳大米集团有限公司备证发行Reg S、364天、以欧元计价的债券(浙商银行股份有限公司南京分行提供SBLC)，最终指导价和最终定价1.7%，规模0.375亿欧元。

JGCs/JLMs/JBRs：复星恒利，浙商银行香港分行，东兴证券(香港)，兴业银行香港分行

JLMs/JBRs：复星恒利，浙商银行香港分行，东兴证券(香港)，兴业银行香港分行

●武汉市江夏农业集团有限公司备证发行Reg S、2年11个月、以欧元计价的高级债券(华夏银行股份有限公司武汉分行提供SBLC)，最终指导价和最终定价2.3%，规模0.93亿欧元。

2.一级市场待发行

无

二级市场

1.中资美元债指数(Markit iBoxx)

6月1日，中资美元债回报指数较上一交易日跌0.23%，最新价报216.1097,中资美元债投资级回报指数较上一交易日跌0.19%，最新价报208.0638，中资美元债高收益回报指数较上一交易日跌0.44%，最新价报218.5782。

数据来源：Bloomberg，曲线以2020年1月2日最新价为基数计算变动比例

2.中资美元债市场表现

6月1日，二级市场投资级名字下跌，A、BBB等级收益率分别上行约3.2bps、1.9bps;高收益名字下跌，BB、B等级收益率分别上行约8.9bps、42.9bps。城投板块投资级名字涨跌互现，其中，A等级下跌，收益率上行约2bps，BBB等级上涨，收益率下行约0.1bps;无评级名字下跌，收益率上行2.5bps左右。地产板块投资级名字下跌，A、BBB等级收益率分别上行约5.1bps、2.7bps;高收益名字下跌，BB、B等级收益率分别上行约13.9bps、50.8bps;无评级名字下跌，收益率上行3.4Mbps左右。

行业方面，各板块全面下跌，房地产、金融板块领跌。房地产板块主要受和骏顺泽投资有限公司、新力控股集团、海门中南投资发展有限公司等名字下跌的影响，收益率上行约35.7Mbps;金融板块主要受远东宏信等名字下跌的影响，收益率上行18.4Mbps左右。

●中资美元债信用等级分类表现▼